Отчёт 09.04.2018

Приветствую партнеров и читателей моего блога! Прошло 3 недели с прошлого отчета по проделанной работе. В этом отчете соберу свои мысли по американскому рынку, расскажу, какие свежие статьи были опубликованы. Также собрал пример пассивного долгосрочного портфеля, которому не страшны финансовые кризисы 2008 года и ему подобных. Давайте обо всем по порядку.

Свежие публикации на блоге

Свежих статей публикуется в последнее время не много, так как идет работа по наполнению рубрики «Криптовалюта». В ближайшее время буду выкладывать новые материалы именно по ней.

к содержанию ↑

Брокеры

Обзор надежного брокера Exante. Как и у многих серьезных компаний, здесь минимальный депозит начинается от 10 000€. Торговые условия схожи с Interactive brokers. В список интересных преимуществ можно внести возможность инвестирования в криптоиндекс XAI, который состоит из 6 топовых монет (без биткоина для лучшей диверсификации), доля каждой их которых меняется в зависимости от капитализации. При падении процент монеты в индексе снижается, и наоборот.

к содержанию ↑

Криптовалюты

Рубрика пишется для новичков, чтобы каждый человек без знаний смог начать инвестировать в этот высокорискованный актив и совершать меньшее количество ошибок из-за отсутствия опыта.

Суть и принципы работы криптовалют. Что это такое, для чего нужна крипта, где смотреть показатели по монетам, как купить и где их хранить. В дальнейших статьях каждый пункт рассмотрим отдельно и подробно.

к содержанию ↑

Криптовалюта

Рынок крипты продолжает падать, и биткоин как общий индекс цен не может закрепиться выше 12 000 за 1 монету. В последнюю неделю цена легла на свою сильную зону поддержки 6000—7000$, и сейчас нет понимания, куда пойдет курс.

Я сижу в минусе в среднем на 40% в режиме HOLD (заморозка депозита). Краткосрочные позиции не буду покупать, пока тренд не сменится на бычий. Иначе высоки риски ловить стопы, и тем самым еще больше улететь в минус.

к содержанию ↑

Новости крипторынка

• Venrock (фонд Рокфеллера) начинает вкладывать в криптовалюту на долгосрок. Считаю, что за ним последуют и другие венчурные фонды, например, Джордж Сорос также объявил, что собирается вложиться в этот рынок.
• У SEC на рассмотрении две заявки на создание биткоин-ETF. Ведомство намерено поднять вопрос о пересмотре ныне действующих правил и в итоге принять или отклонить добавление в листинг Нью-йоркской фондовой биржи двух криптовалютных ETF, предложенных ProShares. ProShares Bitcoin ETF и ProShares Short Bitcoin ETF планируются как биткоин-фьючерсы, с помощью которых инвесторы смогут лонговать или шортить флагманскую криптовалюту.

По остальным новостям все как обычно. Корпорации внедряют блокчейн, часть мировых банков блокирует транзакции с криптой, другая часть наоборот начинает сотрудничать с этой технологией. Повсюду начаты проверки и регуляции бирж, в целом новостной фон все более радужный, все больше инфраструктуры начинает вливаться в этот рынок.

Поэтому я остаюсь при своем мнении, что топовые монеты будут расти. Не забываем про диверсификацию, так как очень много монет и стартапов в итоге уйдет с рынка или будет куплено другими компаниями. Не исключено, что часть лучших и крупнейших на данный момент монет уйдет с рынка в течение 1-2 лет, и им на замену придут другие, еще не показавшие результаты по своим продуктам.

к содержанию ↑

Криптопортфель

• BTС/USD;
• DASH/USD;
• XRP/USD;
• ETH/USD;
• ADX/BTC;
• MUSIC/BTC.

Монеты из первого списка по надежности для инвестирования:

• ETH (Ethereum);
• XRP (Ripple);
• XEM (Nem);
• NEO (NEO);
• IOTA (Miota);
• ZEC (Zcash);
• ETC (Ethereum Classic);
• EOS.

к содержанию ↑

Фондовый рынок

На американском рынке продолжается падение, которое началось с января 2018 года. Уже 2 месяца рынок сильно трясет. Волатильность увеличилась, и мои открытые позиции в минусе, так как я не закрывал их по стопам, а держу открытыми и не фиксирую минус. Прибыль по закрытым позициям + 2,91$ (по факту нулевой результат). По открытым позициям минус на 06.04.2018 составляет -870,08$.

С 01.01.2018 портфель в прибыли на +14,98%:

Основным новостным фоном выступает торговая война с Китаем. Они никак не могут договорится о размере пошлин на товары, поставляемые друг другу. Но в целом, если отбросить новостной фон, опасения по продолжению краткосрочного роста рынка следующие:

• После последнего финансового кризиса в 2008 году, из-за которого общий индекс SnP 500 упал на 50%, прошло аж 9 лет. Начиная с 2009 года рынок только растет.
• В январе рынок был перегрет и вышел за верхние рамки восходящего тренда. Смотрите скрин.В таких ситуациях рынок всегда стремится войти обратно в тренд и сходить к нижней зоне канала. А нижней зоной можно считать уровень 2400 по индексу. По факту это основной риск на данный момент.

к содержанию ↑

Что делать в данной ситуации. Разбор индекса S&P 500

• Если рынок уходит ниже значения февральского минимума 2530, я закрою все позиции в минус и буду ждать разворота рынка, чтобы закупиться по более низким ценам и параллельно торговать позициями в шорт.
• Если рынок идет вверх и закрепляется над уровнем 2670, то на время можно расслабиться, закрывать все открытые позиции в плюс и ждать, что будет с рынком на уровнях 2740—2800, так как высока вероятность обновить максимум января.

Я считаю, что 2018 год будет очень опасным для инвестирования в акции, и если не сейчас, то возможно в октябре мы всё равно уйдем в минус до уровня 2400, а возможно и ниже. Это пока что только предупреждение, нужно быть начеку и понимать, что такой сценарий возможен. Если вы покупаете акции на краткосрок и не планируете держать акции полгода и выше, выставляйте стоп-лоссы.

Не покупайте акции с кредитным плечом выше x2 на средне- и долгосрок: если рынок падает на 20%, при плече x5 вы теряете 100% депозита. Конечно брокер закроет автоматически ваши позиции на уровне -50%, но в любом случае это очень плохо. В такие опасные промежутки времени многие начинают задумываться о долгосрочном инвестировании, чтобы не греть голову и не бояться потери своего капитала. Поэтому в этом отчете я привел состав долгосрочного портфеля, в который можно вложить деньги и не бояться падений даже во время финансовых кризисов (а-ля 1987 или 2008).

к содержанию ↑

Консервативный долгосрочный портфель

Портфель в равных пропорциях содержит ETF-фонды разных активов (активы идут по порядку), 5% на различные акции и активы, 40% — 20 летние облигации, 15% — 7-10 летние облигации:

• Акции компаний крупной капитализации;
• Акции компаний средней капитализации;
• Акции компаний малой капитализации;
• Рентная недвижимость США;
• Международный рынок;
• Международный рынок малой капитализации;
• Развивающиеся рынки;
• Долгосрочные казначейские облигации;
• Среднесрочные казначейские облигации;
• Золото;
• Ресурсы.

Многие ETF-фонды начали свою работу с 2011 года, поэтому я решил начать с 2012 года. Рекомендую сайт portfoliovisualizer, на котором можно собрать портфель и поиграть с составами активов и их процентным соотношением. Там же смотрите доходность за разные промежутки времени.

По моему составу цифры следующие:

• Средняя годовая доходность: 5.82%;
• Лучший год: +13,38%;
• Худший год: -1,98%;
• Также получение дивидендов приведено в графе Stdev (не до конца разобрался, но думаю, что именно эта графа — с дивидендами);
• Итого доходность с дивами по нашему примеру составила 6.26% годовых.

В примере не указывал ребалансировку – изменение состава портфеля. На практике после финансовых кризисов часть облигаций нужно продавать и закупать просевшие акции малой/средней/крупной капитализации. Далее после получение прибыли +20-30% возвращаем её в состав облигаций, а оставшийся плюс распределяем в равных пропорциях. Ребалансировку нужно делать 1 раз в год, лучший месяцем для этого считается март. На примере марта 2018 года уже можно половину облигаций перевести в упавшие акции фондового рынка.

Если на скриншотах не видны тикеры, отдельно добавил их в портфель на сайте investing.com.

На десерт, как и обещал ранее, показываю сформированные списки популярных акций, в которые можно инвестировать. Сегодня пройдёмся по сектору «Технологии».

Напоследок посмотрите интересное видео с площадки Ted:

На этом заканчиваю. Желаю вам прибыльных инвестиций. До скорых встреч!